茵陳泡水喝有利膽退黃、抗菌消炎及防治心腦血管等作用及功效。茵陳苦寒，因此不適宜長期飲用，以免對脾胃造成不必要的負擔。
茵陳性寒，味苦，歸脾胃、肝膽經，有清熱利濕、退黃、利膽護肝的功效。茵陳內含綠原酸、對經基苯乙酮及咖啡酸等，能促進膽汁分泌，能促使膽汁中固體物、膽紅素及膽酸等排放，能有疏肝利膽、清熱除濕的作用。因此對新生兒高膽質血症、各種類型黃疽及急性傳染性肝炎等都有一定的效果。茵陳對痢疾桿菌、結核分枝桿菌、溶血性鏈球菌、葡萄球菌及大腸桿菌等都有抑製作用。其中所含的乙醇提取物能抑制流行性感冒病毒，揮發油對皮膚病的病原性絲狀菌也有明顯殺菌抑菌作用。
茵陳中內含香豆精及對羥基苯乙酮能降低血壓，能降低血清β-脂蛋白和膽固醇，防止脂肪堆積在內臟和血管壁。茵陳中的香豆精類化合物有降血脂、擴張血管及抗凝血作用。因此茵陳也有預防冠狀動脈粥樣硬化性心臟病、高脂血症的作用。
茵陳本身有一定的用藥禁忌。茵陳本身會導致患者出現過敏及神經症狀，如乏力、睡眠不足、失眠、頭暈及心律不齊等，因此可以適量飲用，但不能長期大量飲用。血虛發黃及血虛萎黃者要慎用，脾胃虛寒、久洩便溏者禁用。
藥有三分毒，日常使用茵陳泡水喝需遵醫囑。飲用後出現不適感需及時就診，以免耽誤治療。
